Determinación del índice de pérdidas desencadenante de los bonos sobre catástrofes a través de un modelo continuo determinista basado en una tasa de declaración de siniestros mixta (asintótica y constante). Ajuste mediante estrategias evolutivas.

Abstract

En este artículo se desarrolla un modelo para calcular el índice de pérdidas desencadenante de los bonos sobre catástrofes. La cuantía total de la catástrofe se define como la suma de la cuantía declarada de siniestros y la cuantía de siniestros pendiente de declarar y se establece como hipótesis central del modelo, un decrecimiento de esta última cuantía, proporcional a una función creciente linealmente hasta un determinado momento y constante a partir del mismo, denominada tasa de declaración de siniestros mixta. Se analiza la idoneidad de esta modelación para representar la declaración real de siniestros, estudiando las propiedades matemáticas de la función cuantía de siniestros pendiente de declarar. Finalmente, se estudia la validez del modelo propuesto estimando sus parámetros fundamentales mediante técnicas de aprendizaje automático y se contrasta la bondad del ajuste realizado para una muestra de cinco inundaciones ocurridas en distintas regiones españolas propensas a sufrir este tipo de catástrofes.